一抹残阳下，颇有几分古代江湖侠客意味的场景下，一道头戴斗笠、披风瑟瑟作响的身影缓缓行来。
镜头拉近，大侠斗笠下面孔，却是脸蛋圆滚滚、留着两个大黑眼圈的熊猫模样，和方才酷酷的画面形成了鲜明对比，显得有几分反差感的滑稽。
背景音中，有旁白响起。
【传说中有一位传奇人物，武功盖世，缔造很多传奇事迹。他游走江湖，寻找很多可敬的对手...】
画面一转，开始打斗。
大侠虽然长得憨厚，身材管理也不太行的样子，但武功却是极好的，潇洒利落的身手将敌人打得屁滚尿流...
开头的打斗，虽然只有一分多钟，但动作设计精彩、语言对白幽默，让现场不少观众看得哈哈大笑。
接着，画风一转，刚才的场景却都是一场梦。
主角熊猫阿宝（Po）是一家面条店的学徒，他梦想成为武功盖世的大侠，但在现实中，他只是一名在父亲鸭子先生开的面馆中端碗、笨手笨脚的胖熊猫，离梦想相差甚远。
画面再转，在“和平谷”有一处名为“翡翠宫”的仙山宝地，有武术宗师和他的徒弟“盖世五侠”隐居在此。
武术宗师是一名身材矮小的浣熊，而“盖世五侠”，分别是娇虎、金猴、仙鹤、灵蛇和螳螂...
某天，师父浣熊正在传授武功时，突然得到乌龟大师要亲自见他，并被告知残豹太郎即将卷土重来。
听到“残豹”两字，勾起了师父浣熊的痛苦回忆。
残豹，是他曾经最宠爱的徒弟，当年因为梦想成为神龙大侠，被拒绝后陷入暴怒在无恶不作，最终被乌龟大师镇压，并关进了大牢永世不得见天日。
为防止残豹重见天日、图害生灵，师父紧急安排加强大牢的防御。
乌龟大师却依旧慢悠悠地，说这一切都是天命，或许传说中的“神龙大侠”即将降临人间，解决这一危机。
在乌龟大师的启示下，师父决定举行一场比武大会，由乌龟大师亲自选拔出“神龙大侠”。
比武大会高手如云，举办得热火朝天，在最后乌龟大师要选出“神龙大侠”的时，阿宝却以一种“从天而降”的方式恰好摔在擂台上被指中。
师父自然难以接受，“盖世五侠”也对此充满怀疑，认为这个动作笨拙、胖乎乎的熊猫不可能成为“神龙大侠”，是不是乌龟大师老眼昏花搞错了？
乌龟大师却依旧保持淡定，说一切都是天意...